Фундаментальный анализ XAU/USD от 16.02.2024

Недавняя динамика цен на золото отражает сложное взаимодействие между экономическими показателями и настроениями на рынке: цена движется в ответ на изменения экономических показателей США и ожиданий относительно политики Федеральной резервной системы. 

После сильного прорыва уровня поддержки 2000.00 и дальнейшего спада до 1984.20 цены на золото выросли на фоне резкого падения розничных продаж в США в январе, самым большим месячным снижением с февраля 2023 года, и падением числа заявок на пособие по безработице, признаком того, что рынка труда является сильным, отражая крепкую экономику. Эти факторы, наряду с ослаблением доллара и снижением доходности государственных облигаций, делают золото более привлекательным для международных инвесторов. 

Однако динамика цен на драгоценные металлы тесно связана с изменениями в ожиданиях процентных ставок. Текущие данные свидетельствуют о том, что инфляционное давление будет продолжаться до тех пор, пока Федеральная резервная система не даст сигнал о корректировке процентных ставок, поэтому краткосрочные перспективы золота остаются сильными.  С учетом последних новостей о росте инфляции растут ожидания, что ФРС отложит снижение ставки и, возможно, начнет его в июне.

Однако "ястребиные" комментарии президента ФРС Атланты Рафаэля Бостика, вызванные ростом доходности казначейских облигаций США, поддержали доллар и снизили рост золота. В настоящее время внимание рынка приковано к экономическим планам США, включая ключевые показатели и комментарии членов FOMC. Эти планы повлияют на динамику доллара США, а также отразятся на цене золота. Хотя цены на золото уже второй день завершают неделю на отрицательной территории, все внимание приковано к выходу протокола заседания Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC).

Краткосрочный прогноз по золоту является медвежьим из-за растущих опасений по поводу инфляции, сильного доллара и краткосрочной волатильности. Инвесторам рекомендуется обращать пристальное внимание на предстоящие экономические показатели, такие как индекс цен производителей и другую информацию от чиновников ФРС, чтобы определить направление движения рынка.

Технический анализ и сценарии:

Аллигатор спит, что указывает на то, что рынок находится в фазе консолидации без четкого направления тренда. Переплетение скользящих средних говорит о периоде низкой волатильности и нерешительности трейдеров. Awesome Oscillator (AO) и Accelerator Oscillator (AC) находятся в серой зоне, демонстрируя дивергенцию. Отсутствие четкого импульса и дивергенции говорит о том, что трейдерам следует быть осторожными, так как нет сильного сигнала для направления рынка. Учитывая текущую цену 2005.80 и плоские индикаторы, основной сценарий предполагает, что XAU/USD продолжит свое диапазонное движение между ближайшими уровнями поддержки и сопротивления.

Основной сценарий (BUY)

Рекомендуемый уровень входа: 2012.00

Тейк-профит: 2020.00

Стоп-лосс: 2008.00

Альтернативный сценарий (SELL)

Рекомендуемый уровень входа: 2000.00

Тейк-профит: 1993.50

Стоп-лосс: 2004.00